Ihre Suche nach dem Stein der Weisen führt Edward und Alphonse in die ehemals prächtige, doch nun verödete Goldgräberstadt Xenotime. Dort erfahren sie von einem Labor, in dem zwei junge Alchemisten an der Herstellung des Steins forschen. Entsetzt stellen die Elric-Brüder fest, dass es sich dabei um Hochstapler handelt, die ihre Identitäten gestohlen haben. Doch wer sind die Betrüger und könnte es ihnen tatsächlich gelungen sein, den Stein der Weisen zu erschaffen?